新能源汽车动力电池退役高峰将至 回收赛道成掘金风口
2026-06-26 · 东方资本
近日，全 国新能源 汽车 动力 电池 回收利用工作专班第二次会议召开，会议强调，2026年是“十五五”规划的开局之年，也是推动《健全 新能源 汽车 动力 电池 回收利用体系行动方案》工作任务落实的关键一年。会议指出，当前我 国新能源 汽车 动力 电池 已进入规模化退役阶段，加快健全废旧 动力电池回收 利用体系，时间紧迫
近日，全 国新能源 汽车 动力 电池 回收利用工作专班第二次会议召开，会议强调，2026年是“十五五”规划的开局之年，也是推动《健全 新能源 汽车 动力 电池 回收利用体系行动方案》工作任务落实的关键一年。会议指出，当前我 国新能源 汽车 动力 电池 已进入规模化退役阶段，加快健全废旧 动力电池回收 利用体系，时间紧迫、意义重大。
据了解，2026年以来，国内 动力电池回收 新规正式落地实施，行业规范化发展进程持续提速，与此同时，全球能源转型深入推进、国际绿色贸易壁垒持续升级，地缘政治博弈、矿产资源波动等多重因素交织，让中 国新能源 产业出海进入机遇与挑战并存的关键转型期。据统计，2026年国内 新能源 汽车动力电池退役量将达到43GWh；到2030年，这一数值将攀升至171GWh，意味着将有300万辆 新能源 车面临淘汰，海量退役电池正在打开巨大的循环经济空间。
有多位业内人士对记者表示，中国电池企业出海优势已完成迭代升级，从早期单一的成本、技术优势，升级为全产业链整合、系统化落地、循环生态搭建的 综合 能力优势。随着国内首批新能源汽车集中进入退役周期，未来几年将迎来 动力电池回收 量爆发式增长，企业需提前布局适配产能与海外回收体系，精准抢抓全球循环经济红利。
当前全球汽车产业与新能源动力电池产业链正迎来历史性变局。一方面全球汽车年销量稳定维持在9000万台规模，印度、东南亚、南美等新兴汽车市场增量空间巨大；另一方面全球动力电池上游 锂 、 钴 、 镍 等关键矿产资源分布极度集中，中东、非洲等矿产主产区地缘冲突常态化，原材料价格剧烈波动，全球新能源产业链供应链安全风险持续走高。叠加2026年国内新版《废旧动力电池管理办法》正式落地，国内动力电池回收行业政策监管全面收紧，内外双重变量推动行业格局彻底重塑。
从全球上游资源基本面来看，动力电池核心原材料高度依赖少数矿产国家，供应链天然具备脆弱性。地缘政治冲突持续扰动原材料供给，让全球车企与电池企业长期面临断供风险，而动力电池自身具备永久可循环的核心属性，成为破解资源卡脖子难题的核心抓手。
全国 乘用车 市场信息联席会秘书长崔东树对记者表示，全球动力电池关键矿产资源分布极度不均，地缘冲突常态化加剧上游资源供应风险，而动力电池内部矿产具备永久可循环属性。随着国内首批 新能源车 集中进入退役周期，废旧动力电池能够有效替代原生矿产，降低国内新能源产业对外矿产依赖度。
同时，动力电池回收赛道盈利表现有望成为企业的第二增长曲线。崔东树表示：“动力电池回收板块平均毛利率达27%，高于电池制造、储能等核心业务，既是供应链安全屏障，也是车企与电池企业全新利润增长点。”
尽管 中国动力 电池回收产业拥有全球最大市场规模、最完整产业链与领先的回收技术，但有多位业内人士一致认为，当前行业依旧面临国内货源管控难、海外合规压力大、全球标准话语权缺失三大核心痛点，叠加消费者认知错位、车企责任落地难、中外 电池技术 路线差异等细分问题，行业高质量发展阻力显著。
绿色和平项目主任朱伟望对记者表示，当前国内动力电池回收最大痛点并非后端拆解处理能力不足，而是前端货源分散，大量退役电池流入非正规渠道。消费者层面存在三大核心认知错位：仅有13.1%的消费者知晓整车企业承担动力电池回收主体责任，大众责任认知与政策设计严重脱节；消费者选择回收渠道时，价格与步骤便捷性影响权重接近，并非单一价格导向；消费者对再生电池最大顾虑集中在安全性与性能稳定性，单纯宣传 环保 价值无法打动终端用户。
某业内人士表示，目前溯源系统只能管住车企出厂端电池，二手车流通、维修店零散换电、个人车主私自售卖三大环节依旧存在监管盲区，退役电池流向灰色渠道的漏洞始终堵不上，正规回收企业想扩产却不敢盲目扩产。
另有业内人士透露，价格层面，无资质非正规回收商无须承担 环保 合规成本与溯源监管压力，所以非正规商报价显著高于正规企业。与此同时，灰色拆解过程产生大量电解液危废、重金属废液，带来严峻的水土环境污染风险。
有业内人士进一步直击行业核心症结：当前政策层面已搭建完整闭环监管体系，但忽略了动力电池本身具备极高资源价值，单纯依靠行政监管无法封堵灰色流通渠道，核心矛盾在于行业利益分配机制失衡，只要灰色渠道套利空间存在，电池黑市交易就无法彻底根除。另外欧盟《电池法案》成为中国新能源企业出海最大合规门槛。碳足迹全链条溯源、全生命周期EPR生产者责任制度全面落地，大幅抬高中国电池及整车出海合规成本。
有循环企业的高管告诉记者，欧盟电池法案明确2031年、2036年分阶段提升再生材料使用比例，但欧洲本土退役电池尚未大规模到来，本地回收产能与再生料供给严重不足，出海中国企业将被迫提前承担远期退役电池处置成本，出海经营压力进一步加大。
有不少人指出，中国长期被动适配海外回收法规与行业标准，在全球能源供应链博弈中始终处于跟随地位，技术优势、产能优势无法转化为制度优势，成为制约中国回收产业全球化发展的核心瓶颈。
有多位受访人士认为，单一企业独立出海抗风险能力薄弱，车企不熟悉海外回收政策、电池企业缺少本地渠道、回收企业无稳定货源，单打独斗出海试错成本极高。行业必须打破产业链壁垒，推动整车、电池、回收企业三方协同抱团出海，重点布局欧洲、东南亚两大核心高潜力市场，因地制宜搭建本土化回收、梯次利用、材料再生完整闭环产业链。
有动力电池头部企业循环业务总监佐证该路径：车企负责终端车辆存量获取退役电池，电池厂负责再生材料闭环自用，回收企业负责本地拆解运营，三方协同模式可将海外回收 综合 成本降低，远低于单一企业独立出海成本。
一位业内人士建议，中国企业出海应灵活应变，应当依托海外产业园，打造从矿产、电池制造到回收再生的全产业链示范基地，用真实可盈利、可落地的产业案例，向海外市场证明中国回收技术与模式的先进性，以实践经验推动当地回收网络建设。
另有业内人士对记者表示，单纯依靠行政监管无法根治黑市流通问题，必须完善市场化经济激励政策。监管层面应当增加市场化引导手段，按照企业再生料使用比例给予政策补贴或税收减免，提升正规回收渠道盈利能力，缩小与灰色渠道的报价差距，用市场竞争力留住退役电池货源。
还有人士建议，面向消费者端，企业需要搭建入口、信任、执行、反馈四大回收服务系统，简化回收交付步骤、公开电池溯源信息与处理进度，降低消费者正规回收门槛。同时厘清车企、回收商、车主三方责任边界，避免生产者责任无限扩大，依托成熟的市场化回收毛细血管网络，实现电池高效归集。